Tahta bir çocuk olan Buratino, hayattaki yerini bulmaya çalışır. Kötü Karabas-Barabas'ın sahibi olduğu bir oyuncak tiyatrosundaki oyuncaklarla arkadaş olur, Tilki Alice ve Kedi Basilio tarafından kandırılır ve sonunda kendisine iyi kalpli Tortoise Tortila tarafından verilen altın anahtarın gizemini keşfeder.